集合资产管理计划
资产管理业务介绍
当前位置： > 资产管理
国信OTC金福1号集合资产管理计划基本情况
国信OTC金福1号集合资产管理计划
份额A：931413
份额B：931414
风险收益特征
份额A：较低风险，较低收益；份额B：高风险，高收益。
本集合计划通过对宏观经济周期、宏观政策方向、收益率曲线形态、债券市场供求关系等进行分析，合理配置资产，精选固定收益类证券，在控制风险和保障流动性的前提下，实现资产的稳健增值。
（1）国债、央行票据、金融债、公司债、企业债、可转换债券（含可分离交易债）、超短期融资券、短期融资券、中期票据、债券型基金、资产支持证券、资产支持票据、中小企业集合票据、中小企业私募债、非公开定向债务融资工具、股票质押式回购、债券逆回购、具有约定收益的分级基金优先级份额、现金、银行活期存款、银行协议存款、银行定期存款和货币市场基金等固定收益类金融产品；
（2）商业银行理财计划、集合资金信托计划和基金公司或其子公司为特定的多个客户办理的资产管理计划；
（3）其他金融监管部门批准或备案发行的金融产品和政策允许的其它投资品种。
本集合计划可以参与债券正回购，可以将其持有的证券作为融券标的证券出借给证券金融公司。
资产投资比例
（1）固定收益类金融产品占集合计划资产总值的比例为：0-100%；
（2）商业银行理财计划、集合资金信托计划和基金公司或其子公司为特定的多个客户办理的资产管理计划占集合计划资产总值的比例为：0-100%；
（3）中小企业私募债占集合计划资产总值的比例为：0-100%；
（4）参与债券正回购的融入资金余额不得超过集合计划资产净值的40%；
（5）作为融券标的证券出借给证券金融公司的证券市值不得超过本集合计划资产净值的50%。
（6）其它投资品种占集合计划资产总值的比例为：0-100%。
委托人同意并授权管理人可以将集合计划的资产投资于管理人及与管理人有关联方关系的公司发行的证券，但交易完成10个工作日内，管理人应通知托管人，通过管理人的网站告知委托人，并向证券交易所报告。
委托人同意并授权管理人可以将集合计划的资产100%投资于管理人承销的中小企业私募债。
推广期目标规模为0.41亿份（含参与资金利息转增份额）；存续期内目标规模为50亿份，但管理人有权根据集合计划整体运营情况决定本集合计划的整体规模、份额A总规模及份额B总规模。
无固定期限
本集合计划根据收益及风险承担的不同，将集合计划份额分成份额A（优先级）和份额B（次级）。
份额A按该类份额投资周期长度分为A3M、A6M、A12M和A24M（M表示月）、A367D和A732D(D表示日)等子份额。例如，份额A3M的投资周期为3个月、份额A367D的投资周期为367日，以此类推。管理人可以根据需要创设其他投资周期的份额A的子份额Ai，并开放参与。
管理人有权决定在存续期内是否开放参与部分或全部子份额Ai（i=3M、6M、12M、24M或其他投资周期）。管理人在参与日接受份额Ai的参与申请。份额Ai的参与申请（T日为份额Ai的参与日），T+1日确认份额。管理人需提前公布份额Ai的参与日、约定收益率、到期日、发行额度上限和其他参与条件。销售机构可为委托人提供份额Ai的预约参与申请；如管理人受理委托人提交的份额Ai的预约参与申请，除非委托人在T日之前撤销该申请，否则，该预约参与申请在T日自动转为委托人的参与申请。
子份额Ai（A1D除外）每一个投资周期i届满后的第一个工作日（遇节假日顺延）为份额Ai的到期日（每类份额Ai对应的到期日以相应的公告的规定为准），具体到期日由该份额Ai的相关公告确定。份额Ai在到期日自动退出。
份额B仅以管理人自有资金参与，管理人应提前5个工作日以公告的形式告知客户份额B的开放期及拟进行的自有资金参与、退出。
推广期以管理人公告为准
参与/退出的金额和费用
年费率0.75%
年费率0.15%
最低参与金额
人民币100万元
单笔追加参与最低金额
人民币10万元
参与和退出
投资者可通过国信证券网络系统或在指定营业网点柜台参与本集合计划；
份额A对应的投资周期届满后，在到期日自动退出，除非管理合同另有规定，管理人不接受份额A持有人其他形式的退出申请。
本集合计划份额A的收益分配按照管理合同第五条、第七条的相关规定执行。本集合计划在存续期内对于份额B不进行收益分配。
本集合计划的信息披露将严格按照《证券公司客户资产管理业务管理办法》、《证券公司集合资产管理业务实施细则》及集合资产管理合同等有关规定进行。
国信证券股份有限公司网站：
国信证券股份有限公司指定营业网点
&客户投诉受理专线:-&传真:2&客户投诉受理邮箱:.cn
股市有风险 入市需谨慎
Copyright &
国信证券股份有限公司 版权所有
[ 广东省通信管理局]【现金管理】国信OTC“金鲨”2号即将火热发售
国信证券海南分公司
一、预售产品【涨跌皆得利】国信OTC“金鲨”2号即将火热发售--------产品名称：招商财富-国信证券-金鲨2号专项资产管理计划管理期限：180天推广期：预计于5月12日-5月20日发行认购金额： 100万元起约定年化收益率：4.5%-17.1%本产品风险等级：低风险、较低收益试用客户群体：风险承受能力为低及以上投资者收益结构：1、若沪深300股票指数的观察期价格涨幅或者跌幅曾经超过15%，则本计划到期预期收益率为4.5%（年化）；2、若沪深300股票指数的观察期价格的涨幅或者跌幅未曾超过15%，则本计划到期预期收益率=4.5%+最大值（0，（|沪深300指数涨跌幅R%|-4.5%）*1.2）。相比市场上其他投资产品，投资“金鲨”2号产品具有以下优势：1、挂钩沪深300指数，预期收益区间4.5%-17.1%（1）市场涨跌均有获利区间——不管市场上涨或下跌，均有希望获得最高预期17.1%的年化收益；（2）有望分享期末市场双向收益——未触碰条件下，期末120%跟踪市场区间涨跌幅；（3）最低预期收益高——最低预期收益率年化4.5%，高于一年定期存款利率。2、较低风险、产品周期短（1）融资方信用风险低——国信证券连续七年获得国内券商最高评级AA级；（2）收益兑付有保障——场外衍生品由国信证券信用保证兑付；（3）产品周期短——半年后可根据当时市场情况再选择相应类型的产品；（4）产品相关方：管理人为招商财富资产管理有限公司，托管人和推广机构皆为国信证券股份有限公司。 风险提示：本资管计划投资者的收益与沪深300价格指数水平挂钩，收益率计算较为复杂，本产品只适合理解并接受产品收益结构的投资者认购。 二、在售产品国信“金理财”债券分级1号于今日推出以下产品：产品1：债券分级1号代码：93A01M约定年化收益率：5.0%期限：1个月起始投资金额：5万元产品额度：520万本产品风险等级：低风险、较低收益试用客户群体：风险承受能力为低及以上投资者 产品2：债券分级1号代码：93A03M约定年化收益率：5.4%期限：3个月起始投资金额：5万元产品额度：2000万本产品风险等级：低风险、较低收益试用客户群体：风险承受能力为低及以上投资者 产品3：债券分级1号代码：93A06M约定年化收益率：5.7%期限：6个月起始投资金额：5万元产品额度：700万本产品风险等级：低风险、较低收益试用客户群体：风险承受能力为低及以上投资者 产品4：债券分级1号代码：93A12M约定年化收益率：6.6%期限：12个月起始投资金额：5万元产品额度：6000万本产品风险等级：低风险、较低收益试用客户群体：风险承受能力为低及以上投资者（二）国信证券“金理财8号”将于今日推出以下产品：产品1：金理财8号约定年化收益率：5.0%代码：938801期限：1个月产品额度：2000万本产品风险等级：低风险、较低收益试用客户群体：风险承受能力为低及以上投资者产品2：金理财8号约定年化收益率：5.4%：代码：938803期限：3个月产品额度：2000万本产品风险等级：低风险、较低收益试用客户群体：风险承受能力为低及以上投资者 起息与到期：T日申购 T+1日起息
N日到期 N+2日到期操作渠道：金太阳手机交易软件、金太阳交易软件、网上营业厅、柜台。客服专线：95536三、产品跟踪富国军工指数分级基金日开放，首日富国军工B强势涨停！截止目前，涨幅达11.16%！(高风险，试用客户群体：风险承受能力为高的投资者。) 跟踪策略观点：1.军工科研院资产拟注入上市国企，投资者蜂拥抢入军工B。就在今天，据相关媒体透露，中国或许最早会于下月发布政策，鼓励将军工科研院所资产注入相关国有上市公司。中国财政部等机构目前正在起草这一政策。该政策也是国有资产改革的内容之一。知情人士表示，这些从事电子、飞机、舰船、武器等军用产品研发的科研院所在资产注入上市公司之前将首先改制为企业。作为目前市场唯一的军工指数分级基金，上市首日富国军工B（代码150182）二级市场交易价格为1.073元，涨幅高达10.05%，而中证军工指数当日仅小幅上涨1.84%。这反映了市场投资者对军工指数后期表现的极大热情预期。“中央这次推进军工国企改革的决心和力度很大，一旦军工研究所经营性资产改制为企业并完成资产注入后，对相关上市公司的业绩增厚效应会非常明显。这提升了资金对军工板块的乐观预期。”华创证券军工行业分析团队表示。2.基本面持续向好，主流券商一致建议超配军工板块。除了上述利好消息刺激外，军工板块持续向好的基本面也支撑着市场对该板块的信心。加上对相关改革扶持政策出台的强烈预期，目前多家主流券商均看好军工行业在今年下半年的投资机会，并都提出超配军工的建议。申万建议二季度对军工企业可超配5%左右，银河证券也建议未来可加仓军工股。【免责条款】 本文件中的内容和意见仅供参考，并不构成对所述交易的出价或询价。我公司及其雇员对使用本文件及其内容所引发的任何直接或间接损失概不负责。我公司或关联机构可能会持有报告中所提到的公司所发行的证券并进行交易，还可能为这些公司提供或争取提供投资银行业务服务。本文件属于国信证券商业机密，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、刊登。【重磅新闻】：国信OTC“金鲨”三号即将登场
国信证券东莞部
即将登场的这款非对称收益结构产品“金鲨三号”，能帮您规避下跌风险，也能帮您分享上涨收益，大家该出手时就出手，心动不如行动哦！（一）产品简介（二）收益结构金鲨3号到期收益确定方式 （1）若沪深300指数的观察期价格曾经低于低触碰价（期初价格的91.5%）或高于高触碰价（期初价格的117%），则到期资管计划预期收益率为4%（年化）； （2）若沪深300指数的观察期价格未曾低于低触碰价（期初价格的91.5%）且未曾高于高触碰价（期初价格的117%），则到期资管计划预期收益率为：预期收益率（年化）= 固定收益率 + 浮动收益率固定收益率＝4%；浮动收益率＝最大值（0，（|沪深300指数涨跌幅R%|-4%））。其中，沪深300指数涨跌幅R%＝（期末价格 /期初价格 - 1）×100%（三）产品优势1.挂钩沪深300，预期收益区间4%-17%市场涨跌均有获利区间——市场上涨时，有希望获得最高17%的年化收益；市场下跌时，有希望获得最高8.5%的年化收益；有望分享期末市场双向收益——未触碰条件下，期末跟踪市场区间涨跌幅；最低预期收益高——最低预期收益率年化4%，高于一年定期存款利率。<span style="COLOR: #.低风险、产品周期短融资方信用风险低——国信证券在2013年发行的两期短期融资券都获得AAA级主体评级收益兑付有保障——场外衍生品由国信证券信用保证兑付产品周期短——半年后可根据当时市场情况再选择相应类型的产品（四）风险提示
本资管计划投资者的收益与沪深300价格指数水平挂钩，收益率计算较为复杂，本产品只适合理解并接受产品收益结构的投资者认购。
本文件中的内容和意见仅供参考，并不构成对所述交易的出价或询价。我公司及其雇员对使用本文件及其内容所引发的任何直接或间接损失概不负责。我公司或关联机构可能会持有报告中所提到的公司所发行的证券并进行交易，还可能为这些公司提供或争取提供投资银行业务服务。本文件属于国信证券商业机密，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、刊登。 温馨提示：上述信息不作为投资者决策依据，所构成的投资建议仅供参考。预祝您投资愉快！！！客服电话：95536 官方网站：.cn营业部地址：广东省东莞市南城区胜和路金盈大厦附2楼开户时间：周一至周五全天、周六上午10点到下午4点【关注我们】：欢迎关注国信证券东莞胜和路证券营业部官方微信！加入我们，共享精彩资讯关注方法：1.在订阅号里面搜索微信号：国信证券东莞胜和路2.微信发现——扫一扫：扫描下方二维码【重磅推荐】国信OTC“金鲨”2号，将于5月12日火热开售，涨跌皆得
国信证券肇庆部
国信证券肇庆分公司
【重磅推荐】国信OTC“金鲨”2号，将于5月12火热开售，涨跌皆得利，敬请六星关注！ 国信肇庆 国信证券-肇庆端州四路营业部错过了“金鲨”1号？“金鲨”2号又重磅来袭！“金鲨”2号结构化产品将于5月12日启动认购，无论市场涨跌，投资者都可获得最低收益4.2%（年化），并有可能获得最高预期收益16.68%（年化）！ 金鲨2号大盘联动结构化产品金鲨2号简介金鲨2号情景分析 1、触碰情况：沪深300指数的观察期价格曾经低于低触碰价（期初价格的85.4%）或高于高触碰价（期初价格的114.6%），则到期资管计划预期收益率为4.2%（年化）。2、未触碰情况：沪深300指数的观察期收盘价格未曾低于低触碰价（期初价格的85.4%）且未曾高于高触碰价（期初价格的114.6%），则到期资管计划预期收益率(年化)为4.2%至16.68%，预期收益率(年化)= 4.2%+最大值（0，（|R%|-4.2%）*1.2） 金鲨2号产品优势●挂钩沪深300，预期收益区间4.2%-16.68%市场涨跌均有获利区间——不管市场上涨或下跌，均有希望获得最高16.68%的年化收益；有望分享期末市场双向收益——未触碰条件下，期末120%跟踪市场区间涨跌幅；最低预期收益高——最低预期收益率年化4.2%，高于一年定期存款利率。●较低风险、产品周期短融资方信用风险低——国信证券在2013年发行的两期短期融资券都获得AAA级主体评级收益兑付有保障——场外衍生品由国信证券信用保证兑付产品周期短——半年后可根据当时市场情况再选择相应类型的产品风险提示　　本资管计划投资者的收益与沪深300价格指数水平挂钩，收益率计算较为复杂，本产品只适合理解并接受产品收益结构的投资者认购。　　本文件中的内容和意见仅供参考，并不构成对所述交易的出价或询价。我公司及其雇员对使用本文件及其内容所引发的任何直接或间接损失概不负责。我公司或关联机构可能会持有报告中所提到的公司所发行的证券并进行交易，还可能为这些公司提供或争取提供投资银行业务服务。本文件属于国信证券商业机密，未经书面许可，任何机构和个人不得以任何形式翻版、复制、刊登。分析：收益凭证试水 国信“金鲨”样本拆解
【新闻评论】　　券务创新的节奏正在加快，其中业内期待已久的收益凭证业务已在部分券商中试点开展。
　　自今年6月以来，包括国信、广发等券商已参与该业务试点，并发行部分收益凭证类产品，目前该类产品多在试点券商的柜台(OTC)发行。　　收益凭证试水　　所谓收益凭证是指由证券公司发行，约定本金和收益的偿付与特定标的相关联的有价证券;特定标的包括但不限于货币利率，基础商品、证券的价格，或者指数。　　去年3月，收益凭证正式进入业内人士的视线。彼时，证监会曾对外发布《证券公司债务融资工具管理暂行规定(征求意见稿)》(下称《征求意见稿》)，文件对收益凭证业务拟定监管框架的同时，业内对该业务的开闸预期也渐渐升温，但后来《征求意见稿》的正式版本迟迟未见下发。　　不过近期收益凭证业务已有所胎动。6月以来，包括国信、广发等券商已发行部分收益凭证类产品。　　与此同时，相应的监管框架也在构筑。21世纪经济报道记者了解到，日前证券业协会向部分券商发布《证券公司开展收益凭证业务规范(征求意见稿)》(下称规范)。规范拟要求，券商收益凭证需以非公开方式发行，且余额不得超过证券公司净资本的60%。　　事实上，该类产品早前已在部分的理财业务中有所尝试。　　例如招商年初发行的“联动系列之股票指数表现联动(沪深300期末双向连续型带触碰条款)理财计划”(下称“计划”)。资料显示，计划发行期限约为90天左右，且浮动收益区间为4.5%-15%。触碰值域为上证指数的92%-115%。　　不过对于挂钩指数等标的而言，券商在开展该类业务时或较更具优势。“券商的本业就是对股价市值和指数的经营，在风险的管理上比更有优势。”一家子公司经理认为。　　国信“金鲨”样本拆解　　从21世纪经济报道记者所了解的情况来看，收益凭证业务目前的挂钩标的主要为沪深300指数、ETF等，且期限多为一年期以内品种。　　以为例， 其今年已发行“金益求金”保本收益凭证系列产品，旗下包括金鲨、金牛等产品，其期限包含32天、90天、180天等多个品种，初始门槛为100万元，且保本收益率多在4%以上。　　据一位接近人士介绍，目前该类产品可在其网上营业厅或股票软件的OTC柜台进行认购，不过对于非用户而言，仍需前往柜台进行开户。这意味着。该类产品向非券商客户推广或仍有难度。　　今年9月，“金益求金”系列产品由此前的100万至5万元，由于其每笔募集总额多在1000万元以上，这也表明该产品的试点正在接近于公募化发行。　　事实上，券商目前发行收益凭证获取资金的主要用途，仍然为满足当下融资融券等资本中介业务发展的资金需求。　　以今年6月19日发行的“金鲨3号”为例，据21世纪经济报道记者获得的资料显示，该产品的标的为的两融债权收益权和场外衍生品，起点为100万，期限为180天。　　收益率方面，“金鲨3号”则通过挂钩沪深300指数来引入了收益率碰触机制。根据规则，金鲨3号的年化收益率将根据沪深300指数的不同在4%-17%之间浮动，这意味着，购买该收益凭证的者至少仍可获得保本率为4%的年化收益。　　而在浮动收益的决定上，沪深300的变化则起到了决定作用。　　当沪深300指数处于三段区间时，收益凭证的者仅可获得4%的年化收益，而在两段特定值域时，者则可斩获4%-17%的超额年化收益。　　这意味着，在特定情况下，发行收益凭证的券商也将面临较高的收益支付风险敞口。　　不过，据业内人士介绍，券商在发行收益凭证的同时还会在机构间通过相应的收益互换业务进行风险对冲，即当触发较高收益条件时，相应的收益互换合约将对券商可能需支付的高额成本予以“抵销”。　　事实上，类似的收益互换业务也已在柜台出现，例如此前面向机构发行的“广发宝”保本型场外权益互换产品。　　21世纪经济报道记者获得的资料显示，广发宝包括1个月、3个月、6个月和非固定等期限，并以沪深300%指数为挂钩标的，其协议条款可根据用户需求实现“订制化”。　　值得一提的是，并非所有收益凭证都具备固定收益，其收益规则、挂钩产品走势方向、条件等要素将由券商所发行产品的具体条约决定。例如上月发行的“金牛”产品，在该产品期末时，若沪深300指数低于或等于产品期初值，则者的年化收益为0.
上一篇：下一篇：
12345678910
12345678910
瞄股网&#8482;-专注于股票行业的门户网站_股票黑马推荐专家
Copyright & 2006 -
客服电话：010-
特此声明：广告商的言论与行为与瞄股网无关！股市有风险，投资需谨慎。}