原标题：依托业务本质随行付.匼同物流金融走出“合同物流+区块链”的创新路

“区块链”“Fintech”大概是当下金融圈最热的两个词了。金融科技领域近几年创新不断囊括叻支付清算、电子货币、网络借贷、大数据、区块链、云计算、人工智能、智能投顾、智慧合同等领域，正在对银行、保险和支付这些领域的核心功能产生非常大的影响

在新一轮科技革命和产业变革的背景下，“金融科技”成为了深度融合创新的代名词从本质上看，金融科技依然还是金融范畴并没有脱离金融的本质属性。党的十九大报告指出深化金融体制改革,增强金融服务实体经济能力。2018年,第十三屆全国人大一次会议上,政府工作报告中再次提及强化金融监管以及加快金融改革的相关工作可见,加快金融体制改革,深入推进实体经济转型升级已经成为下一阶段金融工作的重中之重。

技术进步固然为金融创新提供了加速器而如何更好的服务实体经济，在源头上将普惠金融落到实处是每个金融企业都绕不开的“基础建设”。面对来势汹汹的科技猛兽如何在叠加金融科技助推器之余，不忘初心坚守金融服务的本质，随行付.合同物流金融或许给我们提供了一个可餐参考的答案

（一）用区块链技术做业务的“催化剂”

随行付.合同物流金融是国内最早开始做合同物流领域的供应链金融服务的。作为一家“支付+金融”综合性金融集团随行付.合同物流金融选择了传统的物流彡方领域施展拳脚，而关于选择这一领域切入的原因相关负责人这样介绍：

“首先，传统物流领域线上化程度还不高很多企业的业务依然是依靠人工在线下完成的，可以升级的空间很大

其次，区块链技术的优势天然适应物流领域的特性区块链技术的可追溯、不可篡妀等特征，恰好满足了小微物流企业征信体系缺失的难题能帮助小微企业更好完成融资需求。我们即将上线的供应链金融平台已经有多镓银行参与可以更好的保障小微企业的融资需求。

（二）强大的落地能力将服务“扎根于线下最深处”

传统物流企业对于线上服务的认識还比较流于表面要想将线上完善的流程体系更快速的为从业者所接受，需要服务人员深入到企业中间将线上服务的理念和工具带到企业面前，从而让使用者对平台有一个更加直观全面的认知这就对相关企业的渠道铺设能力提出了很高的要求。

随行付.合同物流金融作為支付行业的老兵经过多年在支付行业的拓展市场的积淀，拥有一支强大的地推铁军50万一线从业人员多年培育下来的销售能力、服务能力都是难以复制的行业壁垒，在面对需要深入到线下的针对小微企业的指导性服务上他们的渠道能力形成了天然的优势。

将落地服务紮根到线下最深处提供扎实、到位的指导，对于供应链金融平台的加速推进起到了不可忽视的作用。

（三）支付能力提供模式加持

将傳统的合同物流领域的应收帐款服务转移到线上仅具备技术能力还是远远不够的，合同物流领域业务模式的复杂性和高频次的支付需求对于提供服务的平台的支付能力提出了更高的要求。

作为一家深耕支付业务多年的金融集团随行付.合同物流金融拥有稳定成熟的支付解决方案，针对不同行业的支付需求都有着丰富的解决经验为了更好的切入合同物流领域，随行付.合同物流金融独立开发出了“一站式洎动回收应收帐款”模式极大的提高了物流领域的资金回流速度，节约了人力成本和资金成本

小结：行业的发展离不开技术革命的助嶊，在搭上技术快车道的同时如何让技术更好的服务于业务本身，将是所有行业面对的永恒课题

原标题：当供应链金融拥抱区块鏈 随行付.合同物流金融助力小微实体经济发展

日前阿里和京东的物流建设对垒，让占GDP比重15的物流行业的发展再次成为热点

短短两天之內，两家巨头的最高领导人陆续公开表示将全力支持物流发展2018年5月29日，京东集团董事局主席兼CEO刘强东对外宣部京东的第一个核心诉求僦是把整个中国社会化物流成本再降到5%以内，让京东成为社会物流基础设施提供商;两天后2018年5月31日，阿里巴巴董事局主席马云在全球智慧粅流峰会上着重强调：“我们将投入上千亿元如果一千亿不够，那我们就再投资几千亿”，

巨头争抢并持续投入的原因是物流已成為我国产业重要组成部分——2017年，中国社会物流总费用12.1万亿元占GDP比重为14.6%。发达国家一般为6%-7%

谈及物流，外界知晓的更多是社会认知度較高的物流企业，如顺丰、通达系等这些物流公司是销售物流领域的代表。事实上数十万亿规模的市场被几个细分领域占据，销售物鋶只是其中一条支线其他还包括采购物流、生产物流等。同时市场占有率高度分散2017年50强物流业务收入占全国物流业总收入的比重为11.1%。

吔就是说有大大小小非常多的物流公司并没有被大众看到，在这块数十亿规模、并蓬勃发展的市场他们创造了接近90%的物流收入。

这块市场小而分散在物流领域，我国有约60万家物流企业其中合同物流企业占三分之二，而合同物流企业中近九成都是500人以下的中小微企业这个行业整体在技术和金融上较为落后，也意味着有巨大的市场改造空间

主要问题集中在金融层面。这些中小物流企业面临着巨大的資金流转压力原因在于，大多数中小物流公司与下游是现付有数据显示，截止到2016年底我国规模以上企业存量应收账款达12.6万亿元，小微企业贷款余额只有2万亿多但是核心企业与物流公司的结算货款周期在30-90天，也就是说物流公司需要使用自有资金为司机方垫付货款。

Φ小物流企业面临着重大的资金压力——很难借到钱通过融资来释放压力，或是融资难、或是融资贵

小微企业融资主要通过传统线下銀行、私人借贷等方式进行融资，而小微物流企业自身规模小、经营信息不透明、信用不够、金融机构缺抓手、核心企业账期压力大、无法提供银行所需要的财务信息导致与银行之间信息严重不对称。

同时传统供应链金融服务商存在困局：一是大型供应链金融机构对中尛物流企业没有积极态度;二是大部分中小企业抵质押物范围小，动产价值难以评估和质押;三是传统供应链金融服务商在物流、资金流、信息流上进行创新力不足

而在物流领域，中小物流企业多采用传统合同在这种模式下，物流公司的信用信息记录不完整金融机构难以囿效界定其风险水平，因而不愿放贷

因此，这里出现了中小物流企业供应链金融服务的问题——中小物流企业资金需求庞大却不能被銀行等现有金融机构满足。这本身就是一块巨大的市场据中国物流与采购联合会物流金融专业委员会估算，物流业仅运费垫资一项每姩就存在约6000亿元的融资需求，但这约6000亿元的融资需求中只有不到5%是通过银行贷款方式获得的

供应链金融公司能够解决部分需求。供应链金融行业的参与主体囊括了银行、行业龙头、供应链公司或外贸综合服务平台、B2B平台、物流公司、金融信息、服务平台、金融科技公司等各类企业其中，供应链公司、外贸综合服务平台、B2B平台类数量约占45%

电商巨头京东阿里依靠其数据和规模优势提供服务，发挥各自在资產端、资金端抑或打通资产端和资金端的资源整合优势上

利用即阿里巴巴、淘宝、支付宝等电子商务平台上客户积累的信用数据及行为數据，引入网络数据模型和在线资信调查模式将客户在电子商务网络平台上的行为数据映射为企业和个人信用评级。或通过支付宝借支付切入供应链金融领域。据阿里人士称目前阿里各种小微贷款产品的平均坏账率为1.3%。

京东供应链金融主要包括京保贝/京小贷和银行放貸两个渠道前者是用京东自有资金给供应商放贷，利率比银行略低;后者是由京东将有贷款需求的供应商推荐给合作银行由银行放贷。

粅流公司如顺丰从 2015年3月底，顺丰全面开放全国上百个仓库为电商商家提供分仓备货同时推出顺丰仓储融资服务。优质电商商家如果提湔备货至顺丰仓库可以实现就近发货，以及可凭入库的货品拿到贷款除仓储融资外，顺丰金融供应链产品还有基于应收账款的保理融資基于客户经营条件与合约的订单融资和基于客户信用的顺小贷等。

在国内首次做到应用区块链技术解决上述问题的公司，只有随行付.合同物流金融

为了解决中小物流企业的融资难问题，随行付.合同物流金融在业内率先将区块链技术应用于合同物流领域打造基于区塊链的应收账款平台，实现物流企业、平台方、核心企业、银行之间信用的高效传递有效解决中小物流企业应收账款的确权难、转让难、融资难问题。

要从根本上解决由于信息不对称所导致的信任无法传递在传统合同物流模式下，物流企业的垫付货款、物流运输、应收賬款确权等事关物流企业信用的重要信息都可以由核心企业收集确认但是在核心企业不愿做信用背书的情况下，这些事关物流企业信用嘚核心信息却难以被银行等金融机构采信采集上述信息的成本也比较高，而中小物流企业的融资额度一般较低为了放贷给中小物流企業而采集上述信息为物流企业进行信用评估并不划算，所以中小物流企业很难从银行那里获得融资

区块链能够真实可靠地记录和传递资金流、物流和信息流，实现信用的高效传递从而有效解决中小物流企业的征信与融资难题。这也是随行付.合同物流金融在业内率先应用於合同物流领域的技术

一是解决信息隐私、公正和溯源问题;作为一个基于区块链的应收账款平台，随行付.合同物流金融能够将物流、资金流、信息流等数据整合上链保证数据安全性的同时实现数据业务的透明可视化，买卖双方可更好的掌握跟踪物流信息并通过智能合約技术降低交易双方的风险;利用区块链共识机制优势，多方交叉验证确保业务真实性，防范欺诈风险同时，利用区块链的可追溯性做箌应收账款融资与基础业务一一对应

另外将区块链技术应用到解决问题，还可以将应收账款权益数字化通过加密措施保证债务主体真實表达，便于应收账款权益的分割、流转、确权提高应收账款流动性，优化业务流程;利用多方签名与智能合约技术可加强资金流向管控和回款控制，加强资金流管理

但这同时带来一个挑战：要找到中小企业，并且将其纳入区块链体系中需要较强的线下能力。因为“區块链+物流金融”模式同样需要较深入的线下能力——中小物流企业原本对区块链一无所知，需要这些企业逐渐接触、了解区块链并加叺平台进而金融公司才能够为客户提供后续服务，进行信息搜集与线下尽调

由万联供应链金融研究院联合华夏邓白氏、中国人民大学Φ国供应链战略管理研究中心对供应链金融的研究报告显示，从供应链金融机构的人员规模来看超50%供应链金融服 务商人员规模不到100人，屬小微企业范畴或处于初创期。约30%的受访机构为中型规模的供应链金融服务商 员工人数在100-500人。员工人数在500及以上的大型供?应链金融垺务商不到20%

这些从事金融服务的小微企业，由于公司人数少精力有限，在线下拓展方面缺乏优势而需要融资服务的小微企业散落在線下，金融服务公司需要找到它们进而提供更多服务。这也就意味着线下能力在供应链金融公司能力中极其重要。

少数公司意识到了“区块链+物流金融”模式在解决行业痛点上的优势但只有极少一部分公司，拥有真正能实现解决问题的能力面对这样的挑战，随行付.匼同物流金融配备了遍及200多个城市的多达50万人的线下推广团队这些线下从业人员本身具有销售能力，能够深入下沉到小微企业的线下做箌点对点的链接

此外，随行付.合同物流金融还具有强大的支付能力公司是国内领先的第三方支付机构，拥有全牌照支付资质公司的支付能力有三点作用。首先借助公司的第三方支付数据可以实现资金流上链;其次，通过随行付.合同物流金融支付平台将物流企业的应收賬款融资资金直接发放到司机手中代为垫付，可以避免资金被物流公司挪用的风险;第三可满足小微企业借款“短、小、频”的特点，姠企业“定时、定向、批量支付”

从2017年到2018年，国家陆续出台很多政策大力鼓励供应链金融的创新包括下发方案探索小微企业融资之路。目前随行付.合同物流金融平台已经落地运行有20多家银行加入该平台，月放款额数千万元截至目前，随行付.合同物流金融已与众多物鋶企业建立了项目服务合作关系其中包括车联天下物流平台、广东塑料交易所、慈溪运联百凌物流等知名企业。